Model Portföy Güncellemesi
30 Aralık 2019 tarihinde başlattığımız Model Portföyümüz 2020 yılında endekse göre rölatif %29.7, 2021 yılında rölatif %4.2 kazanç sağlamıştır. 2022 yılında ise yılbaşından bugüne Model Portföyümüz %38,4 getiri sağlarken, BIST100 endeksi %25,2 yükseldi. Yılbaşından bu yana Endekse rölatif getirimiz %10,5 seviyesine ulaştı.
EREGL çıkarıyoruz, TTRAK ekliyoruz
Son değerlendirmeler ışığında Model Portföyümüzde 104 gündür bulunan EREGL hissesini hedef fiyatımıza yaklaşması nedeniyle %51 getiri ile portföyümüzden çıkarıyoruz. Buna karşın EREGL’nin güçlü finansal yapısını, yatırımcısına sunduğu yüksek temettü verimini ve büyüme potansiyelini beğenmeye devam ediyoruz. EREGL yerine cazip çarpanlarla işlem gördüğünü düşündüğümüz TTRAK’ı ekliyoruz.
Borçsuz bir şirket olma özelliği, güçlü döviz pozisyonu, yüksek temettü verimi, yurt içi pazarda bir daralma görülebilecek olsa da bunun bir kısmının ihracat ile karşılanabilecek olması TTRAK için bir katalizör görevi görebilir. TTRAK için orta ve uzun vadede 304 TL hedefimiz bulunuyor. Mevcut borsa fiyatına göre %29 getiri potansiyeline işaret ediyor.
Kaynak: İntegral Yatırım Model Portföy