Model Portföy Güncellemesi
Yapı Kredi’yi ekliyoruz
Yapıkredi’yi 3.çeyrekte TL kredi getirilerindeki iyileşmeye bağlı olarak çekirdek marjlarda güçlü toparlanma beklentimiz sebebiyle model portföyümüze ekliyoruz. Ayrıca 4.çeyrekte faiz indirim döngüsünün başlaması beklentimiz sektör marjlarını ileriye dönük olarak da destekleyecektir. Hisse özel benzerlerinin sene başından beri ortalama %32’lik endeks üzeri performansına kıyasla sene başından beri endeksin yalnızca +%21 üzerinde performans gösterdi. Hisse 2024 ve 2025 beklentilerimize göre sırasıyla 6,0x-2,2x F/K ve 1,1x-0,8x PD/DD ile işlem görmektedir.
Önemli Not: Gedik Yatırım Model Portföy’ü asgari 7 ve azami 15 adet hisse senedinden oluşur. Ağırlıklar, istisnai durumlar dışında tüm hisseler için %10’dur. Portföyde 10 hissenin altında bulunması durumunda boşluklar BIST-100 ile doldurulur. Model Portföy performansı hesaplanırken, Model Portföy’e hisse girişi ve çıkışı yapılacağı duyurusu yapıldıktan ve Model Portföy Güncelleme Raporu yayınlandıktan bir işlem seansı sonrasında oluşan ağırlıklı ortalama günlük hisse fiyatları kullanılır.
Kaynak: Gedik Yatırım Model Portföy
