Ziraat Yatırım Menkul Değerler Araştırma Sabah Stratejisi Raporu:
“SABAH STRATEJİSİ”
Tarım Dışı verisi öncesinde pozisyon ayarlamaları ve Meksika Merkez Bankası’nın kur müdahalesiyle Gelişmekte Olan Ülke Kurları’nın (EMFX) toparlanması katalizörlüğünde nötr risk sabahına uyanıyoruz. Bu sabah EMFX liderliğinde Gelişmekte Olan Ülke piyasalarında genele göre daha iyimser bir hava söz konusu. Dolar / TL kotasyonları 3,60 seviyesinin altına çekilirken (3,5980 son işlem) S&P500 vadeli işlemlerde yatay. Borsa İstanbul’da da sakin bir sabah geçirebiliriz. Bugünün piyasa fiyatlarını etkileyecek temel gelişmesi TSİ 16:30’da ABD Çalışma Bakanlığı tarafından açıklanacak Aralık ayı İstihdam Raporu. Beklenti ABD’de tarım dışı istihdamın 175bin kişilik artış göstermesi. Ücretlerin de aylık bazda %0,3 artması bekleniyor. Enerji fiyatları nedeniyle Gelişmiş Ülkeler’de enflasyonun yukarı yönde hareketlenmeye başladığını tartışmıştık. İşsizliğin de %5 oranının altında kalması artık bundan sonra İstihdam Raporu’nun enflasyonist baskılar yerine iktisadi faaliyeti yansıtma özelliği nedeniyle takip edilmesiyle sonuçlanacaktır. Tatil döneminin de etkisiyle bu ay sakin bir rapor görebiliriz ve piyasadaki hava da bu yönde. Ancak yılın ilk iki çeyreğinde ekonominin istihdam üretebilme kapasitesi ve Trump’ın uygulayacağı politikaların ekonomik yansımaları piyasa tarafından her ayın ilk Cuma günü sorgulanacaktır. Avrupa tarafında ise sabahtan Almanya’da (TSİ 10:00) fabrika siparişlerini takip edeceğiz. Kasım ayına ait veri bize Pazartesi günü açıklanacak sınai üretim için ciddi bir katkı sunacak. Beklenti siparişlerin aylık %2,4 oranında gerilediği. Son çeyrekte hızlanan Avrupa ekonomisindeki negatif değer yalnızca istatistiksel bir düzeltme. Avrupa üretim hatlarındaki dinamizmin değer zincirinin parçası Türkiye’deki üreticileri de yılın son çeyreğinde desteklediği görüşündeyiz. İlaveten Almanya’da perakende satışlar (TSİ 10:00) takip edeceğimiz bir diğer veriyken öğleden sonra (TSİ 13:00) Avrupa Komisyonu’nun güven endeksleri ve ABD’de Kasım ayı ticaret dengesi (TSİ 16:30) günün geriye kalan veri setini oluşturuyor.
ŞİRKET HABERLERİ
Akbank (AKBNK, Öneri “EKLE”, Nötr): Vergi Denetim Kurulu İstanbul Büyük Ölçekli Mükellefler Grup Başkanlığı tarafından bireysel kredi kullandırılan müşterilerden tahsil edilen dosya masrafları üzerinden KKDF hesaplanmaması gerekçesiyle 2011 yılı için Vergi İnceleme Raporu düzenlenmiş olup; Bankadan 3,7mn TL KKDF aslı ve 7,8mn TL cezai faiz olmak üzere toplam 11,5mn TL talep edilmiştir. Banka, söz konusu raporla ilgili olarak tüm yasal hakların kullanılacağını duyurmuştur.
24 Ekim 2016 Tarihli Akbank Raporumuz için Tıklayınız.
Aselsan (ASELS, Öneri “EKLE”, Nötr): Aselsan ile Savunma Teknolojileri Mühendislik ve Ticaret A.Ş. arasında Anayurt Güvenliğine Yönelik Özel Maksatlı Teçhizat ve Hizmet Alımı Projesi kapsamında Güdüm Kiti tedariği ile ilgili olarak toplam bedeli 45,2mn USD tutarında sözleşme imzalanmıştır. Söz konusu sözleşme kapsamında teslimatlar 2017-2018 yıllarında tamamlanacaktır. Hisse dün %0,90 oranında prim yaptı.
10 Kasım 2016 Tarihli Aselsan Raporumuz için tıklayınız…
Bağfaş (BAGFS, Nötr): Romanya’ya ihraç edilmek üzere Trammo firmasından alınan CAN siparişinin sevkiyatı tamamlandığı duyurulmuştur. Hisse dün %1,60 oranında değer kaybetti.
Kardemir (KRDMD, Nötr): 2016 yılında sıvı çelik üretimi 2,17mn tona ulaşmış ve toplam nihai ürün üretimi 2,08mn ton seviyesinde gerçekleşmiştir. 2017 yılı bütçesinde ise şirketin toplam sıvı çelik üretim hacminin 2.4mn ton/yıl seviyelerine taşınması planlanmıştır. Orta ve uzun vadede ulaşılması hedeflenen ise 3-3,5mn ton seviyeleridir.
Türk Traktör (TTRAK, Nötr): Şirketin Aralık ayına ilişkin satış rakamları açıklandı. Buna göre yurtiçi satışlar 2,563 adet olurken, yurtdışı satışlar 975 adet seviyesinde gerçekleşti. 2015 Aralık ayı yurtiçi satış adeti 1.445, yurtdışı satış adeti 893 idi. Yılın genelinde ise yurtiçi satışlar geçen seneki 32.535 seviyesinden 33.053 seviyesine yükselirken, yurtdışı satışlar 2015’teki 14.122 adetten 2016’da 12.625 seviyesine geriledi.
Ziraat Bankası: Ziraat Bankası, nitelikli yatırımcılara satılmak üzere 91 gün vadeli 781.320.000 TL ve 131 gün vadeli 258.680.000 TL nominal değerli bononun ihraç edilmesi için çalışmalara başlandığını ve söz konusu kıymetler ile ilgili talep toplama işleminin gerçekleştirildiğini duyurmuştur.
SEKTÖR HABERLERİ
Otomotiv Sektörü: 2016 yılı Türkiye otomobil ve hafif ticari araç satışları 983.720 adet olarak gerçekleşmiş ve bir önceki yıla göre %1,6 oranında artmıştır. Diğer taraftan Aralık ayı Türkiye otomobil ve hafif ticari araç satışları ise %9,1 oranında gerileyerek 141.912 adet olarak gerçekleşmiştir. Aralık ayında hafif ticari araç satışları bir önceki yılın aynı ayına göre %19 oranında gerilerken, otomobil satışları ise %5,5 oranında gerilemiştir. Kaynak: Bloomberg
DİĞER ŞİRKET HABERLERİ
Olmuksan (OLMIP, Sınırlı Negatif): Şirket, Edirne adresinde yer alan kağıt fabrikasının 2 numaralı kağıt üretim binası ile ilgili yapılan değerlendirmeler neticesinde bu binadaki faaliyetin iş güvenliği sebebiyle geçici olarak durdurulmasına, faaliyetin durması üzerine fabrikada çalışanlara ücretli idari izin verilmesine, fabrikadaki faaliyetin geleceğine ilişkin iç değerlendirmelere devam edilmesine ve iç değerlendirme sonucuna göre alınacak aksiyonların müteakip yönetim kurulu kararı ile belirlenmesine karar verildiğini duyurmuştur. Hisse dün %0,56 oranında değer kaybetti.