Adana Çimento Hisse Yorumu
Yükseliş Potansiyeli 29%
Hisseyi neden beğeniyoruz?
Adana Çimento düşük değerleme çarpanları, yüksek temettü verimliliği ve likit bilançosuyla ön plana çıkıyor. ADANA 2014 yılı karından 15 Aralık’ta hisse başına 0.66TL temettü dağıtacaktır. Bu da yaklaşık %10 temettü verimine denk gelmektedir. Önümüzdeki sene için makro beklentilerimiz doğrultusunda çimento talebinin ve dolayısıyla fiyatların güçlü seyrini sürdürmesini bekliyoruz. 9 Aylık sonuçlar, yüksek seyreden çimento fiyatlarının şirketin yüksek marjlarının devamlılığı konusunda destekleyici olduğunu göstermiş oldu.
Aşağı/Yukarı Yönlü Riskler
Akdeniz Bölgesi’nde yeni gelebilecek çimento yatırımları çimento fiyatları açısından risk olabilir. Değerleme ADANA 5.5x olan 2015 FD/FAVÖK oranıyla benzer şirketlere göre iskontolu işlem görmektedir.
TÜM HİSSE YORUMLARI İÇİN TIKLAYIN!